廣東是國內上市資源最為集中的地區之一，一直以來，廣東證監局積極支持符合條件的企業利用資本市場直接融資和優化資源配置功能做優做強，促進上市公司質量提升。

截至7月21日，廣東轄區(不包括深圳)共有330家上市公司，170家擬上市公司，其中在審68家，過會待發行6家。

那么，廣東證監局在貫徹落實新證券法、提高上市公司質量和誠信合規水平等方面有怎樣的經驗呢?近日，《證券日報》記者專訪了廣東證監局黨委委員、副局長聶旺標。

多措并舉

提升上市公司質量

聶旺標表示，2019年11月份以來，廣東證監局認真貫徹落實證監會《推動提高上市公司質量行動計劃》有關工作部署，多管齊下，狠抓落實，大力推進提高上市公司質量，服務地方經濟高質量發展。

一是發揮市場功能促進提質增效。立足增量優化和存量改善，積極推動設立科創板并試點注冊制改革、再融資和并購重組市場化改革在轄區落地，支持符合條件的企業利用資本市場直接融資和優化資源配置功能做優做強，促進上市公司質量提升。2019年11月份以來，廣東轄區共有18家企業發行A股上市，轄區上市公司發行新股、公司債券、可轉換債券44家次，累計直接融資619.63億元。

二是強化監管合力防范化解重大風險。認真落實“四個敬畏、一個合力”的監管理念，會同相關部門積極推動建立了跨部門的廣東省促進上市公司規范發展協作機制，并制定廣東資本市場重點工作計劃，統籌推進提高上市公司質量和防范化解重大風險工作，形成緊密協作、溝通暢順的監管合力。2019年11月份以來，轄區共有16家上市公司化解了股票質押風險。

三是強化教育引導推動規范發展。堅持監管與服務“兩手抓”，將加強教育培訓、督促合規運作、引導主動履責有機結合起來，不斷增強轄區上市公司規范發展的內生動力。督促轄區上市公司嚴格執行章程規定的分紅政策，提升投資者分紅回報。今年以來，轄區有237家上市公司已實施或披露分紅預案，預計分紅總額約756億元，分紅公司數量和分紅金額創歷史新高。

提升上市公司

違法違規成本

在大力推進提高上市公司質量的同時，聶旺標表示，還要大幅提升上市公司的違法違規成本，凈化市場生態。

他表示，對于財務造假、內幕交易、操縱市場等違法違規行為，證監會推動建立立體追責體系，行政處罰、民事賠償、行政追責等各個層面環環緊扣、不留死角，大幅提高上市公司違法違規成本。新證券法立足投資者保護，大幅提高對證券違法行為的處罰力度。同時，隨著證券民事賠償代表人訴訟制度和“明示退出、默示加入”的訴訟機制的建立，虛假陳述的上市公司將面臨高額的民事賠償。刑法修正案(十一)草案已于6月28日提請全國人大常委會審議，草案完善了證券犯罪規定，提高欺詐發行股票、債券罪和違規披露、不披露重要信息的刑罰。

聶旺標認為，行政處罰不是終點，行、刑、民多種追責手段綜合發力將顯著提高違法違規成本，震懾違法違規行為，凈化市場生態。

上市公司應堅持

四個敬畏、四條底線

“依法合規經營、誠實守信是市場經濟下任何企業必須恪守的行為底線”，聶旺標強調，上市公司作為公眾公司，更要發揮頭雁表率，不能說假話、編故事、做假賬，更不能“蹭熱點”“洗大澡”“炒題材”。

聶旺標表示，上市公司應當肩負起規范發展、提高質量的第一責任和主體責任，堅持四個敬畏、四條底線，在新時代資本市場建設中擔當作為。

一是要持續深入學習貫徹宣傳新證券法。上市公司要組織推動董監高、控股股東、實際控制人及其他信息披露義務人持續深入學習，全面了解掌握新證券法和有關信息披露法規制度相關規定，提高法治規范意識，做到知法懂法守法，避免無知違法。

二是要加強公司治理與內控制度建設。上市公司要主動適應新證券法顯著提高證券違法成本和依法全面從嚴監管新形勢，及時健全完善公司治理運作、信息披露、會計核算、股份減持、內幕信息管理、投資者關系管理等制度，進一步明確公司治理各層級的職責權限和履職要求，依法規范與控股股東及關聯方的關系，保障廣大投資者的知情權、決策參與權、監督權和分紅回報權，夯實公司規范發展和防范違規風險的制度基礎。

三是要強化規范運作，守住四條底線。上市公司董監高、控股股東、實際控制人要牢固樹立“四個敬畏”意識，嚴格按制度規定加強決策監督制約，強化信息披露管理，依法規范自身及相關方行為，確保及時、真實、準確、完整、公平地履行信息披露義務，講真話、做真賬，給投資者一個真實、透明、合規的上市公司，守住不披露虛假信息、不從事內幕交易、不操縱股票價格、不損害上市公司利益“四條底線”。

四是著力提高上市公司質量。上市公司要尊重市場規律，扎根實體、練好內功，突出主業、做精專業，將穩健經營、審慎經營貫穿始終，積極利用資本市場功能實現做優做強。

關鍵詞： 新時代 資本市場